Instrumentos financieros

Seminario 1

1 de diciembre de 2020

INTRODUCCIÓN A LOS INSTRUMENTOS FINANCIEROS

a. Instrumentos financieros clásicos. Tipología y valoración. La TIR

b. La volatilidad y sus antecedentes

c. La innovación financiera. Los derivados

1. Tipología (forward, futuros, opciones, swaps, CDS)

2. Conceptos principales

3. Subyacentes

4. Mercados

5. Usos

Seminario 2

4 de diciembre de 2020

VALORACIÓN BÁSICA DE DERIVADOS Y EVOLUCIÓN DE SU TRATAMIENTO CONTABLE

1. Valoración básica de los derivados más comunes
2. Antecedentes de la contabilidad de derivados
3. Irrupción del valor razonable
4. El modelo mixto
5. Las asimetrías contables
6. Aspectos básicos de la contabilidad de coberturas

Seminario 3

9 de diciembre de 2020

TRATAMIENTO CONTABLE DE LOS INSTRUMENTOS FINANCIEROS* (I) 

Normativa aplicable, alcance de la norma, clasificación y valoración, valor razonable y coste amortizado

1. Normativa contable aplicable a la contabilidad de instrumentos financieros
2. Alcance de la norma
3. Reconocimiento, valoración inicial y posterior de los instrumentos financieros. Clasificación en categorías
4. Introducción al coste amortizado. Ejemplos prácticos
5. Introducción al valor razonable. Ejemplos prácticos

Seminario 4

11 de diciembre de 2020

TRATAMIENTO CONTABLE DE LOS INSTRUMENTOS FINANCIEROS* (II)

Baja de balance de activos financieros: factoring y titulizaciones

1. Normativa contable aplicable a la baja de balance de activos financieros
2. Introducción a las operaciones de factoring y titulización de activos
3. Pasos para el análisis. Esquema conceptual
4. Cesión de los flujos contractuales
5. Riesgos y beneficios y control. Cómo llevar a cabo el análisis
6. Ejemplos prácticos de cada caso (baja / préstamo / involucración continuada)

Seminario 5

15 de diciembre de 2020

TRATAMIENTO CONTABLE DE LOS INSTRUMENTOS FINANCIEROS* (III)

Baja de balance de pasivos financieros: reestructuración de deudas

1. Normativa contable aplicable a la baja de balance de pasivos financieros
2. Introducción a la contabilización de operaciones de reestructuración de deudas
3. Cambio de condiciones con el mismo acreedor
4. Test cuantitativo (10%) y test cualitativo
5. Ejemplos prácticos de cada caso en las distintas normativas
6. Capitalización y condonación de deudas

Seminario 6

18 de diciembre de 2020

TRATAMIENTO CONTABLE DE LOS INSTRUMENTOS FINANCIEROS* (IV)

Contabilidad de derivados y coberturas. Incluye efectos del COVID

1. Normativa contable aplicable a la contabilidad de derivados y coberturas
2. Contabilidad de derivados de negociación. Ejemplos prácticos
3. Introducción a la contabilidad de coberturas
4. Requisitos para la aplicación de contabilidad de coberturas
5. Modelos de contabilidad de coberturas
6. Ejemplo completo de una cobertura de flujos de efectivo/valor razonable/inversión neta

Seminario 7

22 de diciembre de 2020

POLÍTICAS DE GESTIÓN DE RIESGOS

a. La inversión, la cobertura y el arbitraje

b. La cobertura contable versus cobertura económica

c. Escenarios de cobertura sobre partida cubierta

d. La cobertura de un margen

e. Ejemplos

(*) Normativa internacional, Circular del Banco de España, PGC y proyecto nuevo PGC.

D. José Morales Díaz

Doctor en Administración y Dirección de Empresas. Profesor de la Universidad Complutense de Madrid 

Vicepresidente de la Comisión de Contabilidad del Colegio de Economistas de Madrid. Miembro de Junta Directiva de FAIF: Foro AECA Instrumentos Financieros 

Ex socio de EY

D. Felipe M. Herranz Martín (Director del ciclo)

Doctor en Ciencias Económicas y Empresariales. Director del Máster en Auditoría y Riesgos Financieros del IEB 

Presidente de FAIF: Foro AECA de Instrumentos Financieros. Presidente de la Comisión de Contabilidad del Colegio de Economistas de Madrid 

Profesor de postgrado de normas IFRS e Instrumentos Financieros Derivados 

• Precio general: 350 euros
• Precio colegiados: 280 euros
• Miembros de la Comisión de Contabilidad del CEM: 200 euros